上半年收官戰(zhàn)，A股迎來(lái)了酣暢淋漓的反彈，滬指一舉收復(fù)3200點(diǎn)，在鋰電賽道的帶領(lǐng)下，創(chuàng)業(yè)板指更是一度漲超2%。今日市場(chǎng)成交有所放量，但仍在萬(wàn)億水平之下；北向資金經(jīng)歷前期連續(xù)出逃后，今日大舉凈買入超30億。

【資料圖】

回顧上半年市場(chǎng)，A股走勢(shì)較為糾結(jié)，滬指在5月9日創(chuàng)出年內(nèi)3418.95的高點(diǎn)，隨后震蕩回落，年內(nèi)漲幅為3.65%；其他主要寬基指數(shù)中，深成指、創(chuàng)業(yè)板指、滬深300、上證50年內(nèi)均錄得不同程度的跌幅，科創(chuàng)50指數(shù)則以4.71%的漲幅領(lǐng)漲。

板塊熱點(diǎn)方面，ChatGPT橫空出世，人工智能成為了資金追逐的主要風(fēng)口，并帶火了算力、傳媒等分支，以申萬(wàn)一級(jí)行業(yè)為例，通信板塊年內(nèi)大漲超50%居首，其次是傳媒板塊以42.75%的漲幅位居第二；除了人工智能主線外，中特估主線也大放異彩，板塊內(nèi)中國(guó)衛(wèi)通、中國(guó)石油等股均錄得不俗的漲幅。

從個(gè)股角度看，今年還沒(méi)有誕生10倍股，最牛股花落聯(lián)特科技，年漲幅超7倍，公司屬于人工智能主線的光模塊分支；年內(nèi)漲幅TOP10的個(gè)股中，人工智能概念實(shí)現(xiàn)了霸榜，如中際旭創(chuàng)、劍橋科技等多股漲幅均超4倍。而跌幅方面，多只退市個(gè)股走勢(shì)慘不忍睹。

稍后自選哥還會(huì)針對(duì)上半年A股進(jìn)行全貌復(fù)盤(pán)，大家敬請(qǐng)關(guān)注。

回到今日市場(chǎng)，針對(duì)A股反彈，據(jù)券商中國(guó)分析，市場(chǎng)可能看到了中國(guó)經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)向好的信號(hào)。首先，財(cái)政部公布的國(guó)有企業(yè)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)表現(xiàn)不錯(cuò)，1-5月，國(guó)有企業(yè)利潤(rùn)總額17838.1億元，同比增長(zhǎng)10.9%；其次，6月份經(jīng)濟(jì)先行指標(biāo)亦出現(xiàn)一定回升。6月份，制造業(yè)采購(gòu)經(jīng)理指數(shù)(PMI)為49.0%，比上月上升0.2個(gè)百分點(diǎn)，制造業(yè)景氣水平有所改善;第三，人民幣亦有大消息傳來(lái)，阿根廷發(fā)布公告，將人民幣納入阿根廷銀行系統(tǒng)允許進(jìn)行存取的幣種。

盤(pán)面上，新能源產(chǎn)業(yè)鏈全線回暖，鋰電板塊走高，德方納米20%幅度漲停，寧德時(shí)代總市值重回萬(wàn)億元；有消息稱，寧德時(shí)代的M3P電池或?qū)⒃诮衲耆径仁装l(fā)于特斯拉上海工廠生產(chǎn)的改款Model 3，所配備的電池包電量將從此前磷酸鐵鋰電池包的60kWh升級(jí)為66kWh。

代糖概念大爆發(fā)，萊茵生物、保齡寶等個(gè)股漲停。消息面上，世衛(wèi)組織下屬癌癥研究機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)將于今年7月將阿斯巴甜列為“可能對(duì)人類致癌的物質(zhì)”。中信證券認(rèn)為，出于安全性和成本的考慮，預(yù)計(jì)下游廠商會(huì)加速三氯蔗糖等更安全的甜味劑對(duì)阿斯巴甜的替代。從投資維度，建議關(guān)注兩條主線，一是三氯蔗糖加速對(duì)阿斯巴甜的替代；二是關(guān)注天然甜味劑。

從個(gè)股看，兩市上漲3824家，下跌1046家，148家漲幅持平。兩市共60股漲停，共2股跌停。

截至收盤(pán)，滬指漲0.62%報(bào)3202.06點(diǎn)，成交3597億元；深成指漲1.02%報(bào)11026.59點(diǎn)，成交5588億元。創(chuàng)業(yè)板指上漲1.60%，報(bào)2215.00點(diǎn)。

資金動(dòng)向

北向資金全天凈流入36.75億元。今日主力資金重點(diǎn)搶籌電池、通信設(shè)備、消費(fèi)電子等板塊，主力凈流入居前的個(gè)股包括寧德時(shí)代、滬電股份、華工科技等。

要聞回顧

1、國(guó)家統(tǒng)計(jì)局：6月份制造業(yè)采購(gòu)經(jīng)理指數(shù)為49.0% 環(huán)比上升0.2個(gè)百分點(diǎn)

國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，6月份，制造業(yè)采購(gòu)經(jīng)理指數(shù)為49.0%，比上月上升0.2個(gè)百分點(diǎn);非制造業(yè)商務(wù)活動(dòng)指數(shù)和綜合PMI產(chǎn)出指數(shù)分別為53.2%和52.3%，比上月下降1.3和0.6個(gè)百分點(diǎn)，繼續(xù)位于擴(kuò)張區(qū)間，我國(guó)經(jīng)濟(jì)保持恢復(fù)發(fā)展態(tài)勢(shì)。

2、推動(dòng)數(shù)字經(jīng)濟(jì)創(chuàng)新發(fā)展 粵港澳大灣區(qū)數(shù)據(jù)跨境流動(dòng)合作備忘錄簽署

國(guó)家互聯(lián)網(wǎng)信息辦公室29日與香港特區(qū)政府創(chuàng)新科技及工業(yè)局簽署《關(guān)于促進(jìn)粵港澳大灣區(qū)數(shù)據(jù)跨境流動(dòng)的合作備忘錄》，在國(guó)家數(shù)據(jù)跨境安全管理制度框架下，建立粵港澳大灣區(qū)數(shù)據(jù)跨境流動(dòng)安全規(guī)則，促進(jìn)粵港澳大灣區(qū)數(shù)據(jù)跨境安全有序流動(dòng)，推動(dòng)粵港澳大灣區(qū)高質(zhì)量發(fā)展。

3、我國(guó)首個(gè)萬(wàn)噸級(jí)光伏制氫項(xiàng)目投產(chǎn)

中國(guó)石化30日宣布，公司旗下新疆庫(kù)車綠氫示范項(xiàng)目順利產(chǎn)氫，這是我國(guó)首個(gè)萬(wàn)噸級(jí)光伏制氫項(xiàng)目。中國(guó)石化新星公司總經(jīng)理劉世良說(shuō)，項(xiàng)目產(chǎn)出氫氣純度達(dá)99.9%，利用新疆地區(qū)豐富的太陽(yáng)能資源發(fā)電制氫，建設(shè)內(nèi)容主要包括光伏發(fā)電、輸變電線路、電解水制氫、氫氣儲(chǔ)輸、公用工程及配套輔助生產(chǎn)設(shè)施，電解水制氫能力2萬(wàn)噸/年、儲(chǔ)氫能力21萬(wàn)標(biāo)準(zhǔn)立方米、輸氫能力2.8萬(wàn)標(biāo)準(zhǔn)立方米/小時(shí)。

4、6月份國(guó)內(nèi)鋼材市場(chǎng)需求呈階段性釋放狀態(tài)

據(jù)中物聯(lián)鋼鐵物流專業(yè)委員會(huì)，6月份，國(guó)內(nèi)鋼材市場(chǎng)需求呈現(xiàn)階段性釋放狀態(tài)。主要原因一是宏觀經(jīng)濟(jì)恢復(fù)勢(shì)頭經(jīng)過(guò)連續(xù)2個(gè)月的放緩后，逐步進(jìn)入平穩(wěn)階段，帶動(dòng)鋼鐵市場(chǎng)趨穩(wěn)運(yùn)行;二是基建仍在穩(wěn)步推進(jìn)，對(duì)鋼鐵需求有所支撐;三是市場(chǎng)對(duì)于穩(wěn)增長(zhǎng)政策預(yù)期增強(qiáng)，也在一定程度上帶動(dòng)鋼材市場(chǎng)回升。新訂單指數(shù)為51.5%，環(huán)比上升24.1個(gè)百分點(diǎn)，重新回歸擴(kuò)張區(qū)間。需要注意的是，指數(shù)明顯上升，是建立在前期基數(shù)較低的基礎(chǔ)上，實(shí)際上需求回升仍較為溫和。

后市研判

1、中原證券：市場(chǎng)估值依然處于較低區(qū)域，適合中長(zhǎng)期布局

中原證券表示，當(dāng)前上證綜指與創(chuàng)業(yè)板指數(shù)的平均市盈率分別為12.69倍、35.95倍，處于近三年中位數(shù)以下水平，市場(chǎng)估值依然處于較低區(qū)域，適合中長(zhǎng)期布局。未來(lái)股指總體預(yù)計(jì)將維持震蕩格局，同時(shí)仍需密切關(guān)注政策面、資金面以及外部因素的變化情況。我們建議投資者保持六成倉(cāng)位，短線關(guān)注通信設(shè)備、消費(fèi)電子、工程機(jī)械以及汽車等行業(yè)的投資機(jī)會(huì)。

2、中信證券：家居消費(fèi)加碼提檔 城市更新內(nèi)外兼修

中信證券研報(bào)指出，國(guó)常會(huì)審議通過(guò)《關(guān)于促進(jìn)家居消費(fèi)的若干措施》，會(huì)議內(nèi)容的三大亮點(diǎn)在于表明了促進(jìn)家居消費(fèi)對(duì)經(jīng)濟(jì)恢復(fù)的重要性、提出家居促消費(fèi)政策在落地時(shí)可與舊改等政策相配合和協(xié)同、強(qiáng)調(diào)促消費(fèi)的同時(shí)亦需提升產(chǎn)品質(zhì)量。我們認(rèn)為，家居促消費(fèi)政策有利于家裝領(lǐng)域消費(fèi)建材的需求提升，且因其與舊改有望協(xié)同發(fā)力，也有望間接促進(jìn)部分功能性和大宗類建材的需求提升，而政策或主要促銷高質(zhì)量產(chǎn)品也有利于行業(yè)頭部集中。維持消費(fèi)建材行業(yè)“強(qiáng)于大市”評(píng)級(jí)。

3、銀河證券：7月建議戰(zhàn)略性布局中特估、科技、消費(fèi)等板塊里的價(jià)值股

中國(guó)銀河證券表示，當(dāng)前市場(chǎng)關(guān)注的點(diǎn)在于人民幣匯率走弱預(yù)期及經(jīng)濟(jì)基本面運(yùn)行態(tài)勢(shì)。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)在新常態(tài)下保持平穩(wěn)運(yùn)行的良好態(tài)勢(shì)，預(yù)計(jì)現(xiàn)階段的投資者觀望情緒會(huì)逐漸消退。從基本面看，A股站在現(xiàn)在的位置沒(méi)有繼續(xù)大幅下跌的基礎(chǔ)。當(dāng)前仍在震蕩筑底中，是布局的好時(shí)機(jī)。我們認(rèn)為在短期多空因素交織下，負(fù)面情緒仍需時(shí)間充分釋放，市場(chǎng)窄幅震蕩，仍以結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)為主。具有長(zhǎng)期增長(zhǎng)動(dòng)能的行業(yè)可創(chuàng)造穩(wěn)健的業(yè)績(jī)，具有強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力，是7月配置主要方向。投資策略應(yīng)當(dāng)聚焦風(fēng)險(xiǎn)已充分釋放+低估值的防御性成長(zhǎng)型個(gè)股。7月我們建議戰(zhàn)略性布局中特估、科技、消費(fèi)等板塊里的價(jià)值股。

本文轉(zhuǎn)載自“騰訊自選股”，智通財(cái)經(jīng)編輯：嚴(yán)文才。

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